Финансовый триллер вокруг Гульнары Каримовой: кредиторы Zeromax добились важной победы в суде

Судебное разбирательство длится уже пять лет. Швейцарское подразделение Ernst & Young обвиняется в том, что закрыло глаза на сомнительные транзакции Zeromax, предположительно связанные с Гульнарой Каримовой, и, дав положительное заключение по финансовой отчётности, способствовало нанесению ущерба кредиторам.

К июлю 2025 года кредиторы Zeromax добились важного промежуточного успеха. По решению Федерального верховного суда Швейцарии, ответчик обязан передать истцам обширный пакет документов, касающихся проведения аудита.

Издание Tippinpoint, освещающее финансовые новости, назвало это решение «новой страницей финансового триллера вокруг узбекской “принцессы” Гульнары Каримовой».

Компания Zeromax была основана в 1999 году в американском штате Делавэр, в 2005 году переведена под юрисдикцию кантона Цуг (Швейцария) и в 2010 году неожиданно объявила о банкротстве. Некоторое время Zeromax была крупнейшей бизнес-империей в Узбекистане, владея активами более чем в десяти отраслях — от текстильной до энергетической — в статусе «иностранного инвестора». По данным экспертов, в определённый период на долю компании приходилось до 10% ВВП страны.

Империя рухнула в 2010 году после политических изменений в верхах власти Узбекистана, а её имущество в стране было конфисковано в пользу государства. В поданном 12 августа 2010 года заявлении о банкротстве в суд кантона Цуг компания указала активы на сумму около 2,56 млрд долларов и обязательства в размере 4,12 млрд. Позднее расследование управления банкротства выявило лишь 6,66 млн франков активов, при том что совокупные требования 191 кредитора составили 5,6 млрд франков. С долгом в 5,6 млрд франков Zeromax вошла в историю как второй по величине случай банкротства в Швейцарии.

Среди 191 кредитора Zeromax — от клининговой компании в кантоне Цуг до мелких и средних немецких фирм, участвовавших в оформлении интерьеров Дворца форумов в Ташкенте, а также узбекских нефтегазовых предприятий и российского трубопроводного консорциума. Среди наиболее известных истцов фигурирует бразильский футболист Ривалдо, выступавший за клуб “Бунёдкор”: в 2008 году он заявил, что Zeromax задолжала ему 22,7 млн франков.

В 2019 году американский хедж-фонд Lion Point Capital выкупил права истребования долгов Zeromax. В 2020 году фонд подал иск против швейцарского подразделения Ernst & Young — EY Schweiz, обвинив аудитора в нарушении профессиональных обязанностей и введении кредиторов в заблуждение относительно финансовой устойчивости Zeromax. Судебное разбирательство продолжается по сей день.

По данным Financial Times, компания Zeromax, имевшая общие бизнес-интересы с Гульнарой Каримовой, в 2006–2009 годах потратила не менее 38 млн долларов на покупку предметов роскоши. В частности, известно, что Zeromax оплатила алмазное кольцо бренда Boucheron стоимостью 2,5 млн долларов, найденное впоследствии в банковском сейфе Каримовой в Женеве.

Несмотря на многочисленные подозрительные операции, EY Schweiz выдала Zeromax «чистое» аудиторское заключение за 2005, 2006 и 2007 годы. Компания оставалась её аудитором ещё три года — вплоть до банкротства Zeromax в 2010 году, хотя аудиторские отчёты за этот период опубликованы не были.

От имени Lion Point Capital в суде выступает компания Piodina AG, требующая взыскания 1 млрд долларов компенсации с Ernst & Young и предоставления всех физических и электронных документов, связанных с Zeromax GmbH. Требование было удовлетворено сначала судом кантона Цуг, затем Высшим судом, однако из-за апелляций EY дело дошло до Федерального верховного суда. В июле 2025 года Верховный суд обязал аудитора раскрыть широкий спектр документов, что усилило позиции кредиторов.

По данным юридической фирмы Quinn Emanuel, представляющей интересы истцов, это решение создаёт в Швейцарии новый правовой прецедент в сфере ответственности аудиторов. Ранее подобные обязательства аудиторских компаний были крайне спорными в судебной практике страны.

Издание Tippinpoint пишет, что после промежуточного поражения в суде EY Schweiz теперь обязана не только раскрыть документы, но и оплатить судебные издержки в размере 25 тыс. франков, а также выплатить 30 тыс. франков компенсации истцу. Пресс-служба EY Schweiz сообщила, что компания намерена подчиниться решению Федерального верховного суда.